Modèle de Cox‑Ingersoll‑Ross

Modèle à un facteur du taux court où le taux instantané r_t suit une diffusion de réversion vers la moyenne à volatilité en racine carrée dr_t = κ(θ − r_t) dt + σ sqrt(r_t) dW_t ; le terme en racine tend à maintenir r_t non négatif et le modèle est affine, fournissant des prix fermés pour les obligations zéro‑coupon sous conditions usuelles sur les paramètres.