Volatilitäts-Smile

- Social Sciences -
Finance & Accounting Dictionary
Ein querschnittliches Muster, bei dem die implizite Volatilität für eine feste Laufzeit mit dem Strike variiert; typischerweise U‑förmig oder schief, sodass sehr tiefen‑ oder hochliegenden Strikes höhere implizite Volatilitäten aufweisen als At‑the‑Money‑Strikes.